Определение термина
Метод оценки актива, основанный на определении его внутренней стоимости путем анализа экономических, финансовых и других количественных и качественных данных. Фундаменталисты анализируют любую информацию, которая может повлиять на стоимость ценной бумаги, например макроэкономические данные (общее состояние экономики и показатели отрасли) и корпоративные данные (финансовые показатели, менеджмент).
Конечной целью фундаментального анализа является определение справедливой стоимости ценной бумаги, которую инвестор сравнивает с текущей стоимостью. В результате, инвестор покупает недооцененные ценные бумаги и продает переоцененные.
Очень часто фундаментальный анализ противопоставляется техническому анализу.
Brokers.Ru объясняет
Фундаментальный анализ использует существующие данные для оценки стоимости актива.
Чаще всего, фундаментальный анализ используется для оценки стоимости акций, но на самом деле его можно применять практически для любых активов.
Например, инвестор может провести фундаментальный анализ стоимости облигаций, опираясь на данные по процентным ставкам, данные о состоянии экономики и информацию об эмитенте (например, информацию о возможном изменении его кредитного рейтинга).
Фундаментальный анализ акций подразумевает оценку стоимости компании путем анализа ее доходов, прибыли, рентабельности, потенциала роста и других показателей.
Одним из самых известных мастеров фундаментального анализа является Уоррен Баффет, сколотивший миллиарды благодаря правильному применению своих аналитических способностей.
